품질관리검토시간을 통한 감사위험에 대한 감사인의 차별적 대응

Abstract

본 연구는 외감법 개정에 따라 2014 회계연도부터 감사보고서의 ‘감사실태보고자료’에 첨부된 품질관리검토시간 공시정보가 감사위험에 따른 감사인 대응행동의 차이를 나타내는지 조사한다. 선행연구(Francis and Krishnan 1999)에서는 감사위험이 높을 경우, 투입시간의 증가, 전문성이 높은 인력의 투입, 감사보수의 증가 등의 대응방법을 감사인이 선택한다고 보고하였다. 이러한 가정에 의하면, 감사위험이 높을수록 품질관리검토시간비율은 증가하고, 높은 감사위험에 따른 감사시간ㆍ보수 증가 효과는 품질관리검토시간비율에 따라 차별적으로 나타날 것이다. 본 연구는 이에 대한 실증조사이다. 본 연구에서 높은 감사위험은 전기와 당기 재량발생액(실적대응재량발생액절댓값)으로 측정하였다. 연구대상 최종표본은 2014년 12월 결산 코스피ㆍ코스닥 상장 비금융업 1,449개 기업이다. 실증조사 결과, 감사인이 인지한 감사위험(전기 또는 당기재량발생액절댓값)이 높을수록 품질관리검토시간비율이 대체로 높았다. 또한 품질관리검토시간비율이 높아지면 감사위험(전기 또는 당기재량발생액절댓값)이 높을 경우의 감사시간 증분차이는 이에 따라 함께 증가하고, 감사보수 증분차이는 유의한 차이가 없으며, 시간당감사보수 증분차이는 유의하게 감소하였다. 강건성 분석에서도 높은 감사위험 하에서 품질관리검토시간비율 증가시 시간당보수 증분차이의 감소라는 수익성 악화현상이 일관되게 나타났다. 이 조사결과는 감사수익성을 희생하더라도 높은 감사위험에 더 많은 투입노력을 기울인다고 보고한 선행연구(Schelleman and Knechel 2010)와 일맥상통한다. 한편, 전체 표본을 Big 4 감사법인과 Non-big 4 감사법인 표본을 구분한 경우에는 양 표본그룹 사이에 감사인의 대응이 위험요소별로 다소 차이가 있지만, 대체로 감사위험 증가시 품질관리검토시간비율 증가현상과, 감사위험이 높을 때 품질관리검토시간비율이 증가하면 시간당보수가 하락하는 것은 동일하다. 본 연구의 공헌점은, 외감법 개정에 따라 2014 회계연도부터 시행된 품질관리검토시간 공시정보가 감사위험에 대한 감사인의 차별적 대응행동을 식별할 수 있게 함으로써 품질관리업무에 대한 회계감독 목적으로 유용한 정보임을 확인한다.