감사보수, 감사시간 및 감사품질에 감사파트너 고정효과가 존재하는가?

Abstract

최근 일련의 연구가 기업의 의사결정이나 성과에 대해 개별 경영자의 성향이나 경험이 중요한 영향을 주고 있음을 밝히고 있다. 본 연구는 개별 의사결정자의 고정효과를 회계감사의 측면에서 조사한다. 구체적으로 본 연구는 (1) 개별 감사파트너의 고정효과가 감사보수와 감사시간 및 감사품질에 미치는 영향을 조사하고, (2) 감사보수, 감사시간, 감사품질에 존재하는 파트너 고정효과 사이에 상관관계가 있는지를 조사한다. 우리나라 상장기업을 감사한 파트너 자료를 사용하여 발견한 본 연구의 결과는 다음과 같다. 우선, 감사보수에 체계적인 파트너 고정효과가 존재한다. 구체적으로 감사파트너의 고정효과는 선행연구에서 발견한 감사보수의 결정요인과 회계법인의 고정효과를 통제한 후에도 유의하며, 또한 파트너 고정효과를 감사보수 모형에 포함하면 감사보수모형의 설명력이 유의하게 높아진다. 파트너 고정효과가 유의하다는 결과는 표본을 대형회계법인으로 한정하거나 더 나아가 4개의 대형회계법인 각각을 사용한 분석에서도 일관성 있게 발견된다. 감사시간을 종속변수로 두고 분석한 결과도 감사보수와 유사하게 파트너 고정효과가 각 표본에서 모두 존재한다. 감사품질에서도 파트너 고정효과를 발견하였으나, 감사보수나 감사시간을 대상으로 한 파트너 고정효과와는 달리 대형회계법인으로 표본을 한정하면 고정효과가 존재하지 않는다. 개별 대형회계법인을 각각 사용한 분석의 결과는 혼재되어 있다. 본 연구는 또한 감사보수, 감사시간 및 감사품질에 존재하는 파트너 고정효과 사이의 체계적인 상관관계를 발견하였다. 구체적으로, 감사보수와 감사시간에 존재하는 파트너 고정효과는 유의한 양의 상관관계를 보인다. 반면, 감사보수와 감사시간에 존재하는 파트너 고정효과와 재량적발생액의 절대값으로 측정한 감사품질에 존재하는 파트너 고정효과는 유의한 음의 상관관계가 존재한다. 이는 높은 감사보수와 감사시간이 높은 감사품질과 양의 관련이 있다는 것을 의미한다.