계속감사기간과 조세전략의 지속가능성의 관계

Abstract

[연구목적]본 연구는 감사인의 계속감사기간(tenure)과 조세전략의 지속가능성(sustainable tax strategies)의 관계를 실증 분석한다. 회계이익에 기반을 둔 과세소득 결정은 재무보고의 질과 밀접한 관련을 가질 수 있으므로 계속감사기간은 재무보고의 질과 함께 과세소득의 특성에도 영향을 미칠 수 있다. [연구방법]2003부터 2017년까지 유가증권시장에 상장된 기업을 대상으로 분석하였고, 최종 표본 수는 기업－연도(firm－year)로 2,591개이다. 조세전략의 지속가능성은 McGuire et al. (2013)과 같이 현금유효세율의 5년간 변동계수로 측정하였고, 계속감사기간은 동일감사인의 계속감사기간으로 측정하였다. [연구결과]실증분석 결과는 다음과 같다. 첫째, 계속감사기간과 조세전략의 지속가능성은 유의한 음(－)의 관계를 보여 계속감사기간이 길어질수록 조세전략의 지속가능성이 향상되는 것으로 나타났다. 둘째, BIG감사인과 조세전략의 지속가능성은 유의한 음(－)의 관계를 보여 BIG감사인일 경우 Non－BIG감사인에 비해 조세전략의 지속가능성이 향상되는 것으로 나타났다. 마지막으로 계속감사기간과 BIG감사인의 상호작용 항과 조세전략의 지속가능성은 유의한 양(＋)의 관계를 보임으로써, 계속감사기간이 길수록 조세전략의 지속가능성은 제고되지만, 이러한 효과는 BIG감사인보다 Non－BIG감사인일 때 더 강하게 나타났다. [연구의 시사점]본 연구는 계속감사기간과 조세전략의 지속가능성의 관계를 분석함으로써 기업의 조세전략을 결정하는 다양한 요인들에 관한 연구의 외연을 넓혔다는 점에서 의의가 있다.